В южном городке орудует шайка «валютчиков», возглавляемая неким таинственным Шефом. Скромный советский служащий и примерный семьянин Семён Семёныч Горбунков (Юрий Никулин) отправляется в зарубежный круиз на теплоходе, на котором также плывет Граф (Андрей Миронов), который должен забрать бриллианты в одном из восточных городов и провезти их в загипсованной руке. Но в силу недоразумения вместо жулика на условленном месте падает ничего не подозревающий Семён Семёныч и драгоценный гипс накладывают ему. Вот тут-то все и начинается…